قفز إجمالي التزامات شركات تأمينات الأشخاص وتكوين الأموال وحقوق مساهميها في مصر إلى 219.335 مليار جنيه بنهاية عام 2025، مقارنة بنحو 178.507 مليار جنيه في 2024، محققًا زيادة سنوية قدرها 40.828 مليار جنيه إثر تطبيق معيار المحاسبة المصري رقم (50).
ارتفع إجمالي التزامات الشركات بنسبة 17.9% ليصل إلى 151.447 مليار جنيه بنهاية 2025 مقابل 128.491 مليار جنيه في 2024، بينما نمت حقوق المساهمين بنسبة 35.7% لتبلغ 67.888 مليار جنيه مقابل 50.016 مليار جنيه، بزيادة قيمتها 17.872 مليار جنيه تؤكد تدعيم الملاءة المالية للشركات لسداد مستحقات حملة الوثائق.
توزيع التزامات شركات تأمينات الأشخاص وتكوين الأموال
استحوذت التزامات عقود التأمين المباشرة على الكتلة الكبرى من التعهدات المالية، وتوزعت بنود الالتزامات الإجمالية بنهاية عام 2025 على النحو التالي:
وفي سياق متصل، تناولت تقارير سابقة أرباح 100 ألف جنيه في شهادات البنك الأهلي وبنك مصر بعد تثبيت الفائدة، ما يرتبط بهذا الموضوع.
- التزامات عقود التأمين: بلغت 122.498 مليار جنيه بنهاية 2025 مقابل 101.632 مليار جنيه في 2024، بزيادة قدرها 20.866 مليار جنيه.
- المخصصات الأخرى: صعدت إلى 18.164 مليار جنيه مقابل 14.947 مليار جنيه، بزيادة بلغت 3.217 مليار جنيه.
- الدائنون والأرصدة الدائنة الأخرى: تراجعت إلى 10.139 مليار جنيه مقابل 11.486 مليار جنيه في 2024.
- التزامات عقود إعادة التأمين: ارتفعت إلى 647 مليون جنيه مقارنة بنحو 425 مليون جنيه.
ترتيب شركات تأمينات الحياة الكبرى حسب الالتزامات وحقوق المساهمين
أظهرت القوائم المالية تفاوت الحصص السوقية للشركات القيادية وفق حجم التزاماتها وملاءتها المالية بنهاية 2025:
| الشركة | التزامات عقود التأمين (مليار جنيه) | إجمالي الالتزامات (مليار جنيه) | حقوق المساهمين (مليار جنيه) | إجمالي الالتزامات وحقوق المساهمين (مليار جنيه) |
|---|---|---|---|---|
| مصر لتأمينات الحياة | 34.486 | 48.641 | 44.047 | 92.688 |
| أليانز لتأمينات الحياة – مصر | – | 40.185 | 6.106 | 46.292 |
| ميتلايف لتأمينات الحياة | 19.463 | 22.110 | 4.760 | 26.870 |
| أكسا لتأمينات الحياة | 15.126 | 16.299 | 2.848 | 19.147 |
| كيو ان بي لتأمينات الحياة | 7.794 | 10.497 | 2.102 | 12.599 |
سجلت شركة «مصر لتأمينات الحياة» المركز الأول بصعود حقوق مساهميها إلى 44.047 مليار جنيه مقابل 34.334 مليار جنيه في 2024، وارتفعت مخصصاتها الأخرى إلى 11.922 مليار جنيه مقابل 10.686 مليار جنيه، في حين تراجع بند الدائنين لديها إلى 2.050 مليار جنيه.
حققت شركة «أليانز لتأمينات الحياة» نموًا في إجمالي التزاماتها لتصل إلى 40.185 مليار جنيه مقابل 33.767 مليار جنيه، مع قفزة بحقوق المساهمين بلغت 6.106 مليار جنيه مقابل 2.745 مليار جنيه.
نتائج الشركات المتوسطة والتكافلية في سوق التأمين
أظهرت نتائج الشركات المتخصصة في التأمين التجاري والتكافلي تباينًا في معدلات النمو:
- جي أي جي حياة تكافل: صعد إجمالي التزاماتها إلى 4.062 مليار جنيه مقابل 2.826 مليار جنيه، وبلغت التزامات عقود التأمين 2.124 مليار جنيه، وحقوق المساهمين 1.220 مليار جنيه.
- الدلتا لتأمينات الحياة: تراجع إجمالي التزاماتها إلى 1.406 مليار جنيه مقابل 1.934 مليار جنيه، بينما صعدت حقوق المساهمين إلى 1.797 مليار جنيه.
- كاف لتأمينات الحياة: قفزت الالتزامات إلى 1.491 مليار جنيه مقابل 673 مليون جنيه، وارتفعت حقوق المساهمين إلى 209 ملايين جنيه.
- ثروة لتأمينات الحياة: ارتفعت الالتزامات إلى 1.189 مليار جنيه مقابل 583 مليون جنيه، وزادت حقوق المساهمين إلى 319 مليون جنيه.
- قناة السويس لتأمينات الحياة: سجلت التزامات بقيمة 1.130 مليار جنيه مقابل 821 مليون جنيه، وحقوق مساهمين بلغت 1.950 مليار جنيه.
- تشب لتأمينات الحياة: بلغت التزاماتها 1.093 مليار جنيه مقابل 1.051 مليار جنيه، مع انخفاض حقوق المساهمين إلى 259 مليون جنيه مقابل 288 مليون جنيه.
- المهندس لتأمينات الحياة: سجلت التزامات بقيمة 908 ملايين جنيه مقابل 844 مليون جنيه، وحقوق مساهمين بلغت 882 مليون جنيه.
- اللبنانية السويسرية تكافل – مصر: بلغت التزاماتها 800 مليون جنيه وحقوق مساهميها 274 مليون جنيه.
- الوفاء لتأمينات الحياة: ارتفعت التزاماتها إلى 469 مليون جنيه وحقوق مساهميها إلى 394 مليون جنيه.
- المصرية الإماراتية للتأمين التكافلي: بلغت التزاماتها 461 مليون جنيه وصعدت حقوق مساهميها إلى 421 مليون جنيه مقابل 112 مليون جنيه.
- مصر للتأمين التكافلي-حياة: بلغت التزاماتها 385 مليون جنيه مقابل 121 مليون جنيه، وتراجعت حقوق مساهميها إلى 150 مليون جنيه.
- أروب للتأمين على الحياة: بلغت التزاماتها 321 مليون جنيه وحقوق مساهميها 150 مليون جنيه.
ما حجم التزامات شركات تأمينات الحياة في مصر بنهاية 2025؟
بلغ إجمالي التزامات شركات تأمينات الأشخاص وتكوين الأموال 151.447 مليار جنيه بنهاية عام 2025 مقابل 128.491 مليار جنيه في 2024. وتشمل هذه القيمة 122.498 مليار جنيه مخصصة بالكامل لالتزامات عقود التأمين، وهي التعهدات المباشرة لسداد أموال الوثائق والمطالبات المستحقة للمؤمّن عليهم.
كيف أثر تطبيق معيار المحاسبة 50 على ملاءة شركات التأمين؟
فرض معيار المحاسبة المصري رقم (50) قياسًا أكثر دقة للمخاطر المستقبلية والالتزامات التعاقدية؛ مما رفع حقوق المساهمين بنسبة 35.7% لتسجل 67.888 مليار جنيه مقابل 50.016 مليار جنيه، وهو ما يوفر غطاءً رأسماليًا يحمي أموال الوثائق ويدعم قدرة الشركات على الوفاء بتعهداتها في مواعيد استحقاقها.